home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ NetNews Usenet Archive 1993 #1 / NN_1993_1.iso / spool / sci / math / stat / 2699 < prev    next >
Encoding:
Internet Message Format  |  1993-01-04  |  1.8 KB
  1. Path: sparky!uunet!spool.mu.edu!uwm.edu!ogicse!news.u.washington.edu!hardy.u.washington.edu!rons
  2. From: rons@hardy.u.washington.edu (Ronald Schoenberg)
  3. Newsgroups: sci.math.stat
  4. Subject: Re: SAS: White Heteroskedasticity-Consistent  Standard Errors Wanted
  5. Message-ID: <1iaihiINN7og@shelley.u.washington.edu>
  6. Date: 4 Jan 93 23:51:14 GMT
  7. Article-I.D.: shelley.1iaihiINN7og
  8. References: <1992Dec28.222415.19246@mic.ucla.edu> <1992Dec29.102446.25292@mic.ucla.edu> <1993Jan4.112016.12341@mic.ucla.edu>
  9. Organization: University of Washington, Seattle
  10. Lines: 29
  11. NNTP-Posting-Host: hardy.u.washington.edu
  12.  
  13. In article <1993Jan4.112016.12341@mic.ucla.edu> iwelch@agsm.ucla.edu (Ivo Welch) writes:
  14. >
  15. >Well, let me correct my last statement(s).
  16. >
  17. >    Yes, SAS can compute the White (1980) heteroskedasticity-adjusted
  18. >    covariance matrix. However, it can
  19. >
  20. >    neither    [a] output this matrix to a data set for further processing
  21. >    nor    [b] use it to compute White se's or T-stats
  22. >
  23. >Essentially,  this procedure is  infeasible    for anything but   small   data
  24. >problems.  If you  have 2,000  coefficients, be  prepared to  wade through   4
  25. >million numbers, and compute the square root of 2,000 of them by hand.
  26. >
  27. >(Of course, I could  start learning IML programming,  and  compute  everything
  28. >myself.  However, if I  have to  program, my  preference  is to do so in other
  29. >languages [e.g. C, Fortran, Gauss,...] instead.)
  30. >
  31. >/ivo welch
  32.  
  33. My order of preference would be Gauss, C++, Fortran.  And you can order
  34. Gauss with LINREG which computes Het.-Cons. standard errors for single
  35. and multiple equation regression, and MAXLIK which will do the same for
  36. user provided likelihood functions.
  37.  
  38.  
  39. -- 
  40. Ronald Schoenberg                    fax: 206-727-6521
  41. University of Washington           email: rons@u.washington.edu
  42.