home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ NetNews Usenet Archive 1992 #16 / NN_1992_16.iso / spool / misc / activism / progress / 5332 < prev    next >
Encoding:
Text File  |  1992-07-25  |  4.4 KB  |  84 lines
  1. Newsgroups: misc.activism.progressive
  2. Path: sparky!uunet!wupost!mont!pencil.cs.missouri.edu!rich
  3. From: Nigel.Allen@lambada.oit.unc.edu
  4. Subject: General Electric To Pay U.S. $59.5 Million In Civil Settlement
  5. Message-ID: <1992Jul24.214833.28756@mont.cs.missouri.edu>
  6. Followup-To: alt.activism.d
  7. Originator: rich@pencil.cs.missouri.edu
  8. Sender: news@mont.cs.missouri.edu
  9. Nntp-Posting-Host: pencil.cs.missouri.edu
  10. Organization: Echo Beach
  11. Date: Fri, 24 Jul 1992 21:48:33 GMT
  12. Approved: map@pencil.cs.missouri.edu
  13. Lines: 69
  14.  
  15. Press release from U.S. Department of Justice
  16.  
  17.  General Electric To Pay U.S. $59.5 Million In Civil Settlement 
  18.  To: National Desk, Defense Writer 
  19.  Contact: U.S. Department of Justice, Public Affairs, 202-514-2007 
  20.  
  21.    WASHINGTON, June 22 /U.S. Newswire/ -- The Department of Justice 
  22. announced today that it has reached final agreement with General 
  23. Electric Co. to settle for $59.5 million the United States' civil 
  24. fraud claims in United States ex rel. Taxpayers against Fraud and 
  25. Chester L. Walsh vs. General Electric Co., Civil Action No. 
  26. C-1-90-792 (S.D. Ohio.) 
  27.    Civil Division Assistant Attorney General Stuart Gerson stated 
  28. that the parties on today's date executed the settlement agreement, 
  29. and filed a stipulation with the U.S. District Court for the Southern 
  30. District of Ohio that dismissed the United States' claims. 
  31.   The stipulation was filed with the court in conjunction with a 
  32. criminal information charging General Electric with four felony 
  33. counts, and a plea agreement in which General Electric pled guilty to 
  34. these charges and agreed to pay a criminal fine of $9.5 million. 
  35.    The settlement talks followed several months of comprehensive 
  36. disclosures by General Electric of the results of its internal 
  37. investigation into this matter. 
  38.    Gerson stated that the civil lawsuit involved allegations that 
  39. General Electric Aircraft Engines (GEAE) knowingly made false 
  40. statements to the Israeli Ministry of Defense (MOD) in part to use 
  41. United States funds for unauthorized purposes.  GEAE's false 
  42. statements to MOD caused MOD to submit false claims to the United 
  43. States Department of Defense under the Foreign Military Sales (FMS) 
  44. Program. 
  45.    The false statements and claims were made in connection with 
  46. contracts between General Electric and the government of Israel for 
  47. aircraft engines and aircraft engine support equipment for the 
  48. Israeli Air Force. 
  49.    Among other things, GEAE, acting principally through the then 
  50. manager of International Government Sales (GEAE Sales Manager), 
  51. unlawfully used FMS funds to make payments to bank accounts owned by 
  52. former Israeli Air Force Brigadier General Rami Dotan and the GEAE 
  53. sales manager.  Dotan held a secret partnership interest with 
  54. Yoram Ingbir, an Israeli subcontractor.  In a second amended 
  55. complaint filed in March 1992, the United States set forth the 
  56. details of these frauds. 
  57.    The lawsuit was filed originally under the qui tam provisions of 
  58. the False Claims Act, 31 U.S.C. SS 3730(b), by Taxpayers Against 
  59. Fraud, a corporation, and Chester L. Walsh, GEAE's in-country manager 
  60. in Israel between 1984 and 1989.  As GEAE's sole managerial level 
  61. employee in Israel responsible for the administration of the 
  62. contracts during this period, Walsh attended many of the meetings at 
  63. which GEAE and Israeli Air Force officials discussed the transactions 
  64. that are the subject of Walsh's original complaint.  Walsh was often 
  65. the only representative of GEAE at these meetings.  Between June 
  66. 1987, when Walsh first consulted his qui tam counsel, and November 
  67. 1990, when Walsh filed suit, the United States' damages grew by more 
  68. than $27 million.  Walsh filed his qui tam complaint after reports 
  69. appeared in the press in October and November 1990 concerning the 
  70. arrest of Dotan by the Israeli police, and concerning an Israeli 
  71. investigation of United States' contractors with ties to Dotan and 
  72. Ingbir. 
  73.    Gerson stated that the civil settlement represents a fair 
  74. resolution of the United States' claims against General Electric. 
  75. Gerson noted that the settlement does not include any payment to the 
  76. qui tam plaintiffs, and that the issue of the appropriate share for 
  77. the qui tam plaintiffs has yet to be adjudicated.  Gerson stated that 
  78. he is concerned that the qui tam provisions in the False Claims Act 
  79. might not substantially limit the award that should be made to the 
  80. qui tam plaintiff in troubling circumstances such as these. 
  81.  -30-
  82.  
  83.  
  84.