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Text File  |  1985-11-07  |  2.3 KB  |  77 lines
  1.                   BREAK-EVEN ANALYSIS
  2.  
  3. Computes all values for linear break-even chart.
  4.  
  5. Break-even analysis is a technique for analyzing the
  6. relationships among fixed costs, variable costs, and
  7. income.  Until the break-even point is reached, at the
  8. intersection of the total income and total cost lines,
  9. the producer operates at a loss.  After the break-even
  10. point, each unit produced and sold makes a profit.
  11.  
  12. Break-even analysis may be represented as follows:
  13.  
  14. Given four of the following variables:
  15.  
  16. Fixed costs F
  17. Sales price per unit P
  18. Variable costs per unit V
  19. Number of units sold U
  20. Gross profit GP
  21.  
  22. This Button evaluates the remaining variable.
  23. To compute the break-even values, simply let the gross 
  24. profit equal zero.
  25.  
  26. The degree of operating leverage OL at a point is 
  27. defined as the ratio of the percentage change in net 
  28. operating income to the percentage change in units 
  29. sold.  The greatest degree of operating leverage is 
  30. found near the break-even point, where a small change 
  31. in sales may produce a very large increase in profits.  
  32. This happens because the profits are close to zero near 
  33. the break-even point.  Likewise, firms with a small 
  34. degree of operating leverage are operating farther from 
  35. the break-even point, and they are relatively 
  36. insensitive to changes in sales volume.
  37.  
  38. Equations:
  39.  
  40.      GP = U(P-V) - F            
  41.      OL = U(P-V)/U(P-V) - F
  42.  
  43. Where:
  44.  
  45.    GP is the gross profit.
  46.    OL is the operating leverage.
  47.    U  is the number of units.
  48.    V  is the variable cost.
  49.    P  is the price.
  50.    F  is the fixed price.
  51. \
  52.                   BREAK-EVEN ANALYSIS
  53.  
  54. 1. Input 4 of the following,
  55.    make no entry for the single unknown:
  56.      a. Fixed cost F [RETURN]
  57.      b. Price P      [RETURN]
  58.      c. Variable cost V   [RETURN]
  59.      d. Number of units U [RETURN]
  60.      e. gross profit GP   [RETURN]
  61.  
  62. The unknown will be computed automatically when all the
  63. data is input and the result will be displayed.
  64.  
  65. 2. To compute percent operating leverage press [B]
  66.    Input:
  67.            number of units [RETURN]
  68.  
  69. The resultant percent operating leverage will be
  70. displayed.  This step can be repeated as desired.
  71.  
  72. 3. To restart Button or change any variables press [J].
  73.  
  74. For  subsequent computations, it is necessary only  to
  75. input NEW data.
  76. \
  77.