home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ NetNews Usenet Archive 1992 #27 / NN_1992_27.iso / spool / misc / invest / 14022 < prev    next >
Encoding:
Text File  |  1992-11-20  |  1.1 KB  |  25 lines
  1. Newsgroups: misc.invest
  2. Path: sparky!uunet!odi!ed
  3. From: ed@odi.com (Ed Schwalenberg)
  4. Subject: Re: Another question
  5. In-Reply-To: sbale@netcom.com's message of Fri, 20 Nov 1992 00:57:20 GMT
  6. Message-ID: <1992Nov20.150841.19689@odi.com>
  7. Organization: Object Design, Inc.
  8. References: <1992Nov20.005720.27678@netcom.com>
  9. Date: Fri, 20 Nov 92 15:08:41 GMT
  10. Lines: 13
  11.  
  12. In article <1992Nov20.005720.27678@netcom.com> sbale@netcom.com (Swamy S. Bale) writes:
  13.   A person( family) can have a decent living standards for $50000/year.
  14.   (this is just an assumption). After 30 years, and after adjusting to
  15.   inflation, how much do you think that family need per year to 
  16.   maintain the same living standards?
  17.  
  18.   Is there any formula for calculating the income needed? Also would like
  19.   to know average yearly inflation for the past 30 years.
  20.  
  21. It's far easier to just do your calculations in today's dollars, and look
  22. at yields NET OF INFLATION rather than gross yields.  For example, money
  23. market funds typically return around 0% net of inflation, short term bonds
  24. 1 or 2 percent, long term bonds 3%, stocks 5% to 9% if you're lucky.
  25.