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/ NetNews Usenet Archive 1992 #27 / NN_1992_27.iso / spool / comp / apps / spreadsh / 681 < prev   
Encoding:
Text File  |  1992-11-23  |  1.8 KB  |  50 lines
  1. Newsgroups: comp.apps.spreadsheets
  2. Path: sparky!uunet!zaphod.mps.ohio-state.edu!news.acns.nwu.edu!nwu.edu!r-mcdonald
  3. From: r-mcdonald@nwu.edu (Robert McDonald)
  4. Subject: Re: How do you find correlation coefficients in Excel?
  5. Message-ID: <r-mcdonald.15.0@nwu.edu>
  6. Keywords: Excel
  7. Lines: 36
  8. Sender: usenet@news.acns.nwu.edu (Usenet on news.acns)
  9. Nntp-Posting-Host: fin8344.kellogg.nwu.edu
  10. Organization: Northwestern University
  11. References: <102789@bu.edu>
  12. Date: Mon, 23 Nov 1992 15:01:58 GMT
  13.  
  14. In article <102789@bu.edu> danger@acs.bu.edu (jaewon kwak) writes:
  15. >From: danger@acs.bu.edu (jaewon kwak)
  16. >Subject: How do you find correlation coefficients in Excel?
  17. >Keywords: Excel
  18. >Date: 21 Nov 92 22:10:15 GMT
  19. >Well, the question is in the subject.  How DO you find
  20. >the correlation coefficient of data points in excel or
  21. >is the spreadsheet's statistical capabilities limited
  22. >to just standard deviation and mean?  
  23. >
  24. >Also, is there a way to find roe?  Roe is the covariance
  25. >divided by the product of the standard deviations (I think).
  26. >
  27. >These statistical functions are needed to correlate
  28. >the returns for a serious of data points collected from
  29. >the Wall St. Journal.
  30. >
  31. >Thank you in advance for any help you can give me.
  32. >
  33. >Jae
  34. >
  35.  
  36. Check the documentation for the CORREL function; it gives you the 
  37. correlation coefficient of two vectors.  Also Excel computes 
  38. covariance (COVAR).  You are correct that the correlation between two series 
  39. is defined as their covariance divided by the product of their standard 
  40. deviations.
  41.  
  42. -- Bob
  43.  
  44. ***********************************************
  45. Robert McDonald  / Internet: r-mcdonald@nwu.edu 
  46. Fin. Dept., Kellogg School, Northwestern Univ.  
  47. 2001 Sheridan Rd., Evanston, IL 60208-2006   
  48. voice: 708-491-8344 / Fax 708-491-5719    
  49. ***********************************************
  50.