home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ Current Shareware 1994 January / SHAR194.ISO / business / indonesa.zip / TRADEREG.TXT < prev   
Text File  |  1993-04-29  |  9KB  |  189 lines
  1. INDONESIA TRADE DIRECTORY ON DISK
  2.  
  3. 1993
  4.  
  5.  
  6.  
  7. TITLE       : INDONESIA - LIBERALIZED TRADE REGULATIONS - 
  8.  
  9.  
  10. SUBJECT: TRADE REFORMS IN INDONESIA'S JULY
  11. -        DEREGULATION PACKAGE
  12.  
  13. 1.  NOTE: THE FOLLOWING IS A DETAILED DESCRIPTION OF
  14. THE MEASURES IN THE JULY DEREGULATION PACKAGE WHICH
  15. ARE SPECIFIC TO TRADE.
  16. 2.  SUMMARY:  THE GOVERNMENT OF INDONESIA'S
  17. (GOI'S) JULY 6 1992 DEREGULATION
  18. PACKAGE LIFTED NON-TARIFF BARRIERS ON 241 HARMONIZED
  19. SCHEDULE (HS) CATEGORIES AND LOOSENED RESTRICTIONS ON
  20. 36 MORE.  RESTRICTIONS ON THE IMPORT OF USED
  21. MACHINERY AND CAPITAL PLANT WERE ALSO LIFTED.  THE
  22. PACKAGE REDUCED A NUMBER OF TARIFFS, AND LIFTED
  23. IMPORT SURCHARGES ON 184 CATEGORIES.  END SUMMARY.
  24. -----------------------------
  25. REPEAL OF NON-TARIFF BARRIERS
  26. -----------------------------
  27. 3.  BATIK:  THE GOI'S JULY 6 1992 DEREGULATION
  28. PACKAGE (PAKJUL) LIFTED IMPORT RESTRICTIONS ON 241
  29. TARIFF CATEGORIES.  HOWEVER, THE VAST MAJORITY OF THE
  30. AFFECTED CATEGORIES WERE 226 TARIFF CLASSES OF BATIK
  31. CLOTH.  THIS ACTION DOES REPRESENT SOME LIFTING OF
  32. PROTECTIONISM FOR THIS IMPORTANT DOMESTIC INDUSTRY.
  33. BATIK IS STILL WORN BY MOST INDONESIANS, AND SOME
  34. OBSERVERS BELIEVE THE DOMESTIC INDUSTRY "AY FACE
  35. STIFF COMPETITION FROM COUNTRIES SUCH AS CHINA, WHOSE
  36. LOWER LABOR COSTS COULD PROVIDE A COMPARATIVE
  37. ADVANTAGE IN THE PRODUCTION OF HANDMADE BATIKS.
  38. MACHINE MADE GOODS FROM DEVELOPED COUNTRIES COULD
  39. ALSO PUT PRESSURE ON DOMESTIC PRODUCTION AT THE LOWER
  40. END OF THE BATIK MARKET.
  41. 4.  AGRICULTURAL COMMODITIES:  PAKJUL ALSO FREED 12
  42. AGRICULTURAL COMMODITY CATEGORIES (MESLIN, RYE,
  43. BARLEY, OATS, FOUR TYPES OF SORGHUM, MILLET, CANARY
  44. SEED, OTHER CEREALS, AND CORN FLOUR) FROM THE IMPORT
  45. MONOPOLY PREVIOUSLY HELD BY THE NATIONAL FOOD AGENCY,
  46. BULOG.  IMPORTS OF THESE GOODS WILL NOW BE SUBJECT TO
  47. TARIFFS, BUT IMPORTERS WILL BE ALLOWED TO BRING THEM
  48. IN DIRECTLY.  THE CURRENT AND POTENTIAL MARKET FOR
  49. THESE COMMODITIES IS QUITE LIMITED.  BULOG CONTINUES
  50. TO HAVE A MONOPOLY ON THE IMPORT OF "STRATEGIC"
  51. AGRICULTURAL COMMODITIES, INCLUDING WHEAT, RICE, AND
  52. SUGAR.
  53. ---------------------------------------------------
  54. STEEL IMPORTS STILL CONTROLLED, BUT MONOPOLY LIFTED
  55. ---------------------------------------------------
  56. 5.  PAKJUL LOOSENED NON-TARIFF BARRIERS ON 36 CATEGORIES
  57. OF STEEL PRODUCTS.  PREVIOUSLY, STATE"OWNED PT KRAKATAU
  58. STEEL CONTROLLED ALL IMPORTS OF THESE PRODUCTS.  UNDER
  59. THE NEW PACKAGE, IMPORTER/PRODUCERS (IPS) WILL BE ABLE
  60. TO IMPORT 35 OF THESE PRODUCTS DIRECTLY, WITHOUT
  61. INTERVENTION FROM THE STATE STEEL COMPANY OR THE
  62. DEPARTMENT OF INDUSTRY.  IP'S ARE COMPANIES APPROVED TO
  63. IMPORT GOODS FOR THEIR OWN PRODUCTION PROCESSES.  THE
  64. FINAL CATEGORY, ROTARY-FIRED MOTOR PISTONS, CAN NOW BE
  65. IMPORTED BY SOLE AGENTS (AT/IU).  THE LIFTING OF THE
  66. MONOPOLY WAS ACCOMPANIED BY THE IMPOSITION OF A 10
  67. PERCENT IMPORT SURCHARGE ON MOST OF THE AFFECTED
  68. CATEGORIES.
  69. 6.  COMMENT:  THE EXTENT OF THE IMPACT THIS CHANGE WILL
  70. HAVE ON THE ECONOMY IS STILL NOT CLEAR.  SOME
  71. COMMENTATORS HAVE PREDICTED THAT THE LIFTING OF PT
  72. KRAKATAU STEEL'S MONOPOLY ON THESE PRODUCTS WILL HAVE
  73. VERY LITTLE IMPACT ON THE MARKET FOR STEEL IN INDONESIA,
  74. BUT THE COMPANY HAS ALREADY ANNOUNCED THAT IT IS
  75. ADJUSTING ITS PROFIT ESTIMATES FOR 1992 DOWNWARDS
  76. BECAUSE OF THE LIFTING OF THE MONOPOLY.  IF THIS C"ANGE
  77. IS COMPLETELY IMPLEMENTED, AND LOWER PRODUCTION COSTS TO
  78. STEEL FABRICATORS ACTUALLY FLOW THROUGH TO CONSUMERS,
  79. THIS PORTION OF PAKJUL COULD HAVE LONGTERM, MEASURABLE,
  80. BENEFICIAL EFFECTS ON THE ECONOMY.  END COMMENT.
  81. 7.  NON-TARIFF IMPORT BARRIERS WERE ALSO LIFTED ON
  82. MINERAL WATER, ELECTRICITY TRANSFORMERS, AND ONE STILL
  83. UNIDENTIFIED CATEGORY OF METAL PRODUCTS.
  84. ----------------------------------------------------
  85. USED MACHINERY AND CAPITAL PLANT RESTRICTIONS LIFTED
  86. ----------------------------------------------------
  87. 8.  ONE OF THE MOST IMPORTANT MEASURES IN THE NEW
  88. PACKAGE MAY PROVE TO BE THE EASING OF RESTRICTIONS ON
  89. THE IMPORT OF USED MACHINERY AND CAPITAL PLANT.
  90. PREVIOUSLY, ONLY SPECIALLY APPOINTED STATE ENTERPRISES
  91. OR PRODUCER/IMPORTERS WHICH WERE LICENSED BY BOTH THE
  92. MINISTRY OF INDUSTRY AND THE MINISTRY OF TRADE COULD
  93. IMPORT SUCH GOODS.  UNDER THE NEW PACKAGE, COMPANIES
  94. WITH INDUSTRIAL LICENSES MAY IMPORT MACHINERY FOR THEIR
  95. OWN USE OR FOR RECONDITIONING, AND PRESUMABLY, RESALE.
  96. COMPANIES WITHOUT LICENSES SHOULD BE ABLE TO IMPORT USED
  97. MACHINERY AND CAPITAL PLANT THROUGH FIVE COMPANIES WHICH
  98. HAVE BEEN NAMED OFFICIAL AGENTS.  HOWEVER, IMPORT BANS
  99. ARE STILL IN EFFECT ON SOME CATEGORIES OF USED EQUIPMENT.
  100. 9.  COMMENT:  CONTACTS FROM SEVERAL SECTORS HAVE SAID
  101. THIS MAY BE THE MOST FAR-REACHING SECTION OF THE JULY
  102. 1992 PACKAGE.  THE TEXTILE INDUSTRY, IN PARTICULAR, MAY
  103. TAKE ADVANTAGE OF THIS OPENING TO EXPAND PLANTS WITH
  104. RELATIVELY LOW EXPENDITURE.  FOOD PROCESSING OPERATIONS
  105. COULD ALSO BENEFIT.  ACCORDING TO ONE SOURCE, SEVERAL
  106. INDONESIAN COMPANIES HAVE ALREADY EXPLORED OPPORTUNITIES
  107. OF BRINGING IN USED BUT COMPLETE INDUSTRIAL PLANTS FROM
  108. EASTERN EUROPE, PERHAPS UNDER COUNTER-TRADE ARRANGEMENTS.
  109. END COMMENT.
  110. -----------------------------
  111. SOME IMPORT SURCHARGES LIFTED
  112. -----------------------------
  113. 10. THE GOI IMPOSED IMPORT SURCHARGES IN THE
  114. DEREGULATION PACKAGE OF 1991, IMPLYING AT THAT TIME THAT
  115. THEY WOULD BE DROPPED WITHIN TWELVE MONTHS.  HOWEVER,
  116. THE 1992 PACKAGE COMPLETELY DROPPED SURCHARGES ON ONLY
  117. 184 PRODUCTS, AND REDUCED SURCHARGES ON 81 OTHER
  118. PRODUCTS.  THE PACKAGE ELIMINATED THE 10 PERCENT
  119. SURCHARGES ON 27 CATEGORIES OF FOOD AND DRINK, INCLUDING
  120. PRESERVED FRUITS AND NUTS, CHEWING GUM, CHOCOLATES AND
  121. COCO" PRODUCTS, CANDIES, AND TAPIOCA.  THE 5 PERCENT
  122. IMPORT SURCHARGES ON EGG PASTA, BREAKFAST CEREALS,
  123. BISCUITS AND COOKIES, PICKLED VEGETABLES AND FRUITS,
  124. MIXED JUICE, MARMELADE, AND ROASTED NUTS WERE ALSO
  125. DROPPED.  ALL THE ABOVE-LISTED PRODUCTS CONTINUE TO FACE
  126. 30 PERCENT IMPORT DUTIES.
  127. 11.  THE PACKAGE REDUCED IMPORT SURCHARGES ON AMPICILLIN
  128. AND AMOXICILLIN FROM 10 PERCENT IN 1991 TO 5 PERCENT.
  129. TOILETRIES SUCH AS MAKEUP, HAIR PRODUCTS, SUN LOTION,
  130. AND TOOTHPASTE WILL NOW FACE SURCHARGES OF 10 PERCENT,
  131. RATHER THAN LAST YEAR'S 20 PERCENT.  THE 10 PERCENT
  132. SURCHARGE ON SEVERAL HERBICIDES AND PESTICIDES WAS CUT
  133. TO 5 PERCENT.
  134. 12.  THIS YEAR'S PACKAGE ALSO INTRODUCED OR RAISED THE
  135. SURCHARGES ON 80 TARIFF CATEGORIES, 36 OF WHICH ARE THE
  136. TARIFF GROUPS FREED FROM THE PT KRAKATAU STEEL
  137. MONOPOLY.  TARIFF SURCHARGES WERE ALSO RAISED FROM 2.5
  138. PERCENT TO 7.5 PERCENT ON A NUMBER OF OTHER STEEL AND
  139. METALS CATEGORIES, AND FROM 15 TO 25 PERCENT ON SOME
  140. RUBBER PRODUCTS.  THE GOVERNMENT ALSO INTRODUCED A 5
  141. PERCENT SURCHARGE ON THE IMPORT OF NEWSPRINT.
  142. SURCHARGES ARE NOW IN PLACE ON 255 TARIFF CATEGORIES, OR
  143. 3 PERCENT OF THE TOTAL.
  144. -------------------------------
  145. TARIFF REDUCTIONS DISAPPOINTING
  146. -------------------------------
  147. 13. THE 1992 PACKAGE IMPOSES IMPORT TARIFFS ON 9,222
  148. PRODUCT CATEGORIES, AN INCREASE OF 2 OVER THE 1991
  149. PACKAGE.  THE GOVERNMENT REDUCED TARIFFS ON 44
  150. CATEGORIES AND RAISED THEM ON 35 CATEGORIES.  THE
  151. INCREASES AND THE NET ADDITION WERE AGAIN CAUSED IN PART
  152. BY THE INTRODUCTION OF PRODUCTS WHICH WERE PREVIOUSLY
  153. COVERED BY NON-TARIFF BARRIERS.  UNDER THE NEW PACKAGE,
  154. 57 PERCENT OF DUTIABLE PRODUCTS ARE SUBJECT TO TARIFFS
  155. OF 0-20 PERCENT; 42 PERCENT OF ALL CATEGORIES ARE HIT BY
  156. TARIFFS WHICH RANGE FROM 25-40 PERCENT, AND 1 PERCENT OF
  157. TARIFF CATEGORIES ARE IN THE 50-200 PERCENT TARIFF
  158. CATEGORIES.  MOST CATEGORIES WHICH ARE OF DIRECT
  159. INTEREST TO THE UNITED STATES REMAIN UNCHANGED.  IMPORT
  160. DUTIES OF 35 PERCENT REAMIN IN PLACE ON SOYBEAN MEAL.
  161. PAKJUL ALSO FAILED TO ADDRESS TARIFFS ON VECHICLE
  162. IMPORTS.
  163. --------------------------------
  164. THE PROOF WILL BE IN THE PUDDING
  165. --------------------------------
  166. 14. COMMENT:  ALTHOUGH THE PRESIDENTIAL AND MINIST"RIAL
  167. DECREES HAVE SKETCHED THE POLICY OUTLINES OF PAKJUL, THE
  168. GOI HAS YET TO ISSUE THE "ELUCIDATION" AND THE
  169. IMPLEMENTING REGULATIONS WHICH WILL MOVE THE POLICY FROM
  170. IDEAS TO PRACTICE.  MOST OF THE CHANGES IN IMPORT
  171. SURCHARGES AND TARIFF LEVELS SHOULD BE FAIRLY STRAIGHT
  172. FORWARD.  MANY OBSERVERS ARE WAITING, HOWEVER, TO SEE
  173. HOW THE POLICY IS IMPLEMENTED BEFORE PASSING JUDGMENT ON
  174. THE EFFECTIVENESS OF THE MEASURES TO DEREGULATE IMPORTS
  175. FROM NON-TARIFF BARRIERS AND MONOPOLISTIC CONTROL.
  176. THERE IS ALSO SOME SPECULATION/HOPE THAT THE GOI WILL
  177. "SSUE ANOTHER DEREGULATION PACKAGE, WHICH MIGHT INCLUDE
  178. THE AUTOMOTIVE SECTOR, LATER THIS YEAR.  MOST CONTACTS
  179. AGREE THAT THIS WOULD BE PREFERABLE TO WAITING UNTIL
  180. 1993 TO ADDRESS THAT CRUCIAL SECTOR OF THE ECONOMY.
  181. WILSON
  182.  
  183.  
  184.  
  185.  
  186.  
  187.  
  188.  
  189.