home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ Countries of the World / COUNTRYS.BIN / dp / 0110 / 01107.txt < prev    next >
Text File  |  1991-06-25  |  22KB  |  465 lines
  1. $Unique_ID{COW01107}
  2. $Pretitle{411}
  3. $Title{Denmark
  4. Selected Information on Doing Business in Denmark}
  5. $Subtitle{}
  6. $Author{Embassy of Denmark, Washington DC}
  7. $Affiliation{Embassy of Denmark, Washington DC}
  8. $Subject{labor
  9. employees
  10. denmark
  11. dkk
  12. percent
  13. work
  14. workers
  15. collar
  16. employer
  17. year}
  18. $Date{1990}
  19. $Log{Table 1.*0110701.tab
  20. Table 2.*0110702.tab
  21. Table 3.*0110703.tab
  22. Table 4.*0110704.tab
  23. Table 5.*0110705.tab
  24. Table 6.*0110706.tab
  25. Table 7.*0110707.tab
  26. }
  27. Country:     Denmark
  28. Book:        Selected Information on Doing Business in Denmark
  29. Author:      Embassy of Denmark, Washington DC
  30. Affiliation: Embassy of Denmark, Washington DC
  31. Date:        1990
  32.  
  33. Selected Information on Doing Business in Denmark
  34.  
  35. THE LABOR MARKET IN DENMARK
  36.  
  37. A. Labor Force
  38.  
  39.      Denmark has a total labor force of about 2.8 million people of which 1.5
  40. million or 54 percent are males and 1.3 million or 46 percent females. The
  41. composition of the labor force by age for 1986 and projected 1995 is shown in
  42. Table 1.
  43.  
  44.      Due to the declining birth rates in recent decades, the number of young
  45. people entering the labor market will continue to decrease for a number of
  46. years. The number of workers in the age bracket of the labor force below 25
  47. years is expected to decrease by 1995. The number in the age bracket between
  48. 25 and 44 will remain largely constant; whereas, an increase is expected in
  49. the number of workers in the age segment from 45 to 59. The number of workers
  50. 60 years or older is also expected to increase.
  51.  
  52.      Most of the labor force is employed in the service sector, manufacturing
  53. accounts for less than one-fifth of employment; trade for about one-seventh.
  54. Less than 8 percent of the labor force are employed in agriculture and in
  55. construction. Table 2 shows the distribution of employment by industry.
  56.  
  57.      Denmark had full employment in the 1960s and 1970s. Unemployment began to
  58. rise in the 1970s following the first oil crisis and the rate peaked at 10.5
  59. percent in 1983. During the 1980s the unemployment rate has ranged from 7 to 9
  60. percent. The total number of jobs has been increasing steadily but not
  61. sufficiently to absorb the increasing working population, in particular women
  62. entering the labor force. Currently (early 1990) some 300,000 people, or
  63. approximately 10 percent of the total labor force, are out of work.
  64.  
  65. B. Labor Costs
  66.  
  67. 1. Wages and Salaries
  68.  
  69.      There are no minimum wage provisions in the Danish legislation. The wages
  70. are fixed through individual negotiations or collective bargaining. The basic
  71. principle governing the wage fixation mechanisms of labor contracts is that
  72. wage increases should be firmly based on corresponding improvements in
  73. productivity.
  74.  
  75. a. Blue Collar Workers (wage earners)
  76.  
  77.      The hourly wages vary from industry to industry and there are also
  78. regional differences. The basic wage levels (excluding premiums, bonuses, and
  79. holiday allowances) ranged from an average of DKK 71.47 (about $10) for
  80. unskilled female workers in Western Jutland to DKK 107.37 (about $15) for
  81. skilled workers in the Copenhagen area in the 1st quarter of 1989.
  82.  
  83. b. White Collar Workers (salaried employees)
  84.  
  85.      White collar employees are usually paid a monthly salary which includes
  86. an allowance for vacations and public holidays. There are differences in
  87. salary levels between males and females and between the Copenhagen area and
  88. the provinces. For example,the monthly median salary for Danish white collar
  89. employees ranged from a low of DKK 11,873 (about $1,695) for women in the
  90. island of Bornholm to DKK 20,676 (about $2,950) for male employees in
  91. Copenhagen, in September 1988. The locational difference is generally less
  92. than 10 percent for most occupations, with the exception of computer
  93. programmers where the difference is 20 percent. The average monthly salary
  94. paid to male employees in Copenhagen for selected occupations in September
  95. 1988 was as follows:
  96.  
  97. [See Table 1.: Average Monthly Salaries for Selected Occupations]
  98.  
  99. 2. Fringe Benefits
  100.  
  101.      Voluntary benefits include supplementary pension schemes, subsidized
  102. canteens, free transportation, company cars, free uniforms, payments in kind
  103. and group life insurance coverage. The granting of fringe benefits is the
  104. prerogative of the employer. Standards in this field vary considerably from
  105. company to company, but generally the fringe benefit costs are modest.
  106.  
  107. 3. Profit-sharing
  108.  
  109.      There are no mandatory profit sharing obligations in Denmark, but a
  110. number of companies do offer their employees profit sharing schemes on a
  111. voluntary basis. Companies may give their employees company shares up to an
  112. annual amount of DKK 6,000 (about $860) per employee. Companies may also offer
  113. their employees stock options for company shares at below-market value. Such
  114. benefits are tax-free for the employees provided the tax authorities approve
  115. of the scheme, and that the shares are not sold or disposed of within seven
  116. years in the former case, and five years in the latter.
  117.  
  118. 4. Overtime and Bonuses
  119.  
  120.      Overtime premiums are not fixed by law and they vary considerably from
  121. company to company. A 50 percent premium is not unusual for blue collar
  122. workers.
  123.  
  124. Annual bonuses are not common.
  125.  
  126. 5. Holidays and Vacation
  127.  
  128.      There are ten public holidays each year. In addition to these, all
  129. employees have a statutory right to paid vacations of not less than five
  130. weeks.
  131.  
  132.      Entitlement to paid vacation accrues during each calendar year and must
  133. be taken in the year following the year of accrual. The vacation year runs
  134. from May 2 in one calendar year to May 1 in the following calendar year. A
  135. full year's works, whether or not with the same employer, gives the employee
  136. full entitlement to vacation in the following year. The employer's obligation
  137. to make payments for vacation is calculated pro rata to the length of the
  138. employee's service with the employer in the year of accrual.
  139.  
  140.      White collar employees receive their normal salary during the vacation
  141. period plus a 1.2 percent vacation allowance. Blue collar workers receive a
  142. vacation allowance of 12.5 percent of the annual wages (excluding vacation
  143. time) in the year of accrual.
  144.  
  145. 6. Indirect Costs
  146.  
  147.      Indirect costs consist primarily of employer contributions to the
  148. Supplementary Labor Market Pension (ATP), and premiums for accident insurance.
  149. However, these are offset by certain allowances. There are also some minor
  150. costs attributable to required health service and training costs. Indirect
  151. labor costs are very low in Denmark, about 1.5 percent of the basic wages
  152. and salaries, but amounting to practically not due to the offsetting
  153. allowances.
  154.  
  155.      Tables 3 and 4 present the components of labor costs for typical wage
  156. earners and salaried employees. The total amount of labor cost for an
  157. "average" blue collar worker is estimated at DKK 184,000 (about $26,300) and
  158. amounts to 1.24 times the direct basic wages of such a worker. The total labor
  159. cost for a white collar worker is estimated at DKK 210,542 (about 30,100) and
  160. amounts to 1.17 times the direct salary of such a worker.
  161.  
  162. C. Regulations Concerning Working Conditions
  163.  
  164. 1. Working Hours
  165.  
  166.      Maximum working hours are not fixed by law but through agreement between
  167. employers and trade unions. In accordance with a 1987 collective agreement,
  168. working hours for 1990 are 37.0 hours per week.
  169.  
  170.      A five-day week is the normal standard for most workers. The rules and
  171. practices pertaining to working hours, shift work, and overtime are very
  172. flexible. Working hours are fixed in accordance with the needs of the company.
  173.  
  174. 2. Discrimination at the Work Place
  175.  
  176.      Legislation enacted in 1978 provides for equal treatment of men and women
  177. in employment, transfer, or promotion. Equal treatment also applies to working
  178. conditions, dismissals, and training. Statements in advertisements that
  179. persons of a particular sex would be preferred for employment, or training,
  180. are not permitted.
  181.  
  182.      An employer cannot dismiss an employee on the grounds that the latter is
  183. a member of a trade union.
  184.  
  185. 3.